Прежде всего, стоит разобраться в термине «инвестиционный портфель». Он представляет собой некоторую комбинацию или комплексность активов, подразумевающих под собой в управлении, единое целостное составляющее...

Для процесса формирования инвестиционного портфеля и его дальнейшего управления, предполагается реализация нескольких этапов, а именно: установление целей и предпочтение наиболее подходящего типа вложения, анализирование объектов вложений, комплектование портфеля, решение по наиболее успешной стратегии регулирования портфелем, анализ результативности решений, в отношении инвестиционного портфеля.

Весь процесс по управлению инвестиционным портфелем должен быть направлен, прежде всего, на сбережение основополагающих качеств портфеля и его свойств и быть рассчитанным на соблюдение интересов инвестора. Занимаясь формированием портфеля, инвестору надлежит определить, в каких соотношениях в него стоит включать различные активы, будь то ценные бумаги, недвижимость и т.д. Такие решения инвестора называются решениями по распределению вложений.

В таком деле, как управление своим инвестиционным портфелем, выделяются две стратегии: активная и пассивная. Данная статья будет посвящена активной стратегии.


Куда инвестировать свои деньги в 2019 году?
Оборот инвестиций наших клиентов в 2018 году составил: $ 4 863 811 000 дол.. Узнать больше →

Управляющие компании, проводя активную стратегию, полагают, что отдельные ценные бумаги и вложения на финансовом рынке будут эффективными. Инвесторы же, проводя такую политику, обращают прежде всего своё внимание на степень доходности от вложений и долю риска. Вследствие этого, очень часто происходит пересмотр инвестиционного портфеля, с целью выявления новых возможностей, для ещё более эффективного вложения средств.

При создании своего портфеля, управляющий определяет для себя, какое соотношение различных активов должно в нём состоять, отчего и происходит распределение средств. Это распределение зависит от тщательного анализа объектов будущего инвестирования, содержащего в себе оценку прибыльности и риска. Очень важным делом будет определение категории актива, благодаря которому обеспечится высокая доходность в будущем.

Активная стратегия управления инвестиционным портфелем

Активная стратегия управления инвестиционным портфелем

Следующий шагом будет точный выбор активов, которые войдут в каждую выбранную категорию. Также следует определить на какой тренде сейчас находится рынок. При восходящем тренде, инвестору стоит уделить внимании, на активы с высокой степенью доходности, если же прогнозируется спад, то на активах с низкой степенью. Активная стратегия может строиться на создании портфеля рынка ценных бумаг, в комбинации с кредитованием также используя заимствование.

При изменении волатильности рынка, инвестор должен провести пересматривание своего портфеля. При подъёмах и спадах возможны комиссионные расходы. Поэтому, занимаясь пересмотром своего инвестиционного портфеля, инвестору стоит учесть эти расходы в своих издержках, потому-что они то и будут понижать прибыльность портфеля.

Для того, чтобы достичь эффективного управления своим инвестиционным портфелем, следует проводить его мониторинг, для своевременного принятия наиболее результативных решений. При мониторинге, важным принципом является соотносимость результатов, для чего следует применять одинаковые методики и пользоваться ими в равнозначные отрезки времени.

Результаты проведения мониторинга зависят от того, насколько качественно выстроена система показателей, содержащихся в инвестиционном портфеле, насколько показательным является его степень, вместе с восприимчивостью к неблагоприятным изменениям, которые относятся непосредственно к портфелю...

-----
Понравилась статья? Пожалуйста, поделитесь с друзьями. Спасибо :)